Основы этических (исламских) финансов

174 
Источник: IFSB 
Рисунок 7.12 – Динамика рентабельности активов исламских банков 
в региональном разрезе 
Большой интерес представляет сравнение деятельности исламских финансовых 
институтов с традиционными банками. Не оспаривая наличия различий между методологией 
расчета показателей, обратимся к оценкам IFSB.
На рисунке 7.13 показано, что качество активов исламских банков было разным в 
период между 2007 и 2011 годами в связи со сложной экономической ситуацией. С другой 
стороны, способность исламских банков управлять и повышать качество своих активов 
свидетельствует об устойчивости их систем риск-менеджмента. 
Источник: IFSB 
Рисунок 7.13 – Динамика показателя «Неработающие кредиты к общему 
объему кредитования» 

175 
Глобальный финансовый кризис оказал негативное влияние на качество активов 
исламских банков арабских стран Залива, обусловленное активным финансированием 
операций в недвижимость и инвестиционные компании. В период с 2008 по 2009 год в 
некоторых странах данного региона уровень неработающих кредитов удвоился и с этого 
времени оставался на высоком уровне. В 2010 и 2011 годах в условиях замедления роста 
кредитных портфелей и обнаружения проблемных займов в исламских банках стран Залива 
увеличилось отношение неработающих активов к общей сумме финансирования.
В целом, исламские банки стран Залива предполагают изыскать возможности 
финансирования экономического роста преимущественно на своем внутреннем рынке. 
Кроме того, наблюдается возросшая активность на рынках недвижимости этого региона, в 
особенности, в ОАЭ, Саудовской Аравии. До тех пор пока не будет достигнут докризисный 
уровень, предполагается, что эта деятельность способствует восстановлению бухгалтерских 
балансов исламских банков. 
В Азии тем временем качество активов было управляемым, хотя исламские банки 
должны были решать вопросы неплатежей корпоративного и розничного секторов,
обусловленных глобальным экономическим кризисом. Однако, в некоторых странах 
недостаточное финансирование банковского сектора, возникшее в связи с экономическим 
спадом в период пред- и постглобального финансового кризиса, решило вопрос качества 
активов в сочетании с устойчивым ростом финансирования, способствуя укреплению 
финансовой стабильности в целом. Некоторым азиатским странам удалось также наметить 
снижение уровня неработающих активов.
В то время как исламские банки Азии и стран Залива сталкиваются с различными 
проблемами качества их активов, крайне важно, что исламские банки укрепляют их системы 
риск-менеджмента для того, чтобы управлять неплатежами, особенно, в условиях 
нестабильности, и обеспечить финансовую стабильность всего рынка.
Важнейшим показателем устойчивости банковского сектора является уровень 
капитализации его финансовых институтов. После глобального финансового кризиса 
Базельский комитет банковского надзора ввел повышенные требования к капиталу как части 
Basel III, с реформами в ряде областей, включая:
- повышение качества капитала;
- требование более сильной нормативной базы в отношении банковского капитала;
- повышение уровня покрытия риска структуры капитала;
- введение коэффициента финансирования, который должен служить как мера 
ограничения риска капитала;

176 
- введение макропруденциального норматива по дополнительному капиталу сверх 
минимального уровня (capital buffer или «подушка безопасности»), с тем чтобы помочь 
сдерживать системный риск, возникающий из-за процикличности и взаимосвязанности 
деятельности финансовых институтов;
- рекомендация введения дополнительных требований к капиталу для системно 
значимых банков на глобальном и национальном уровнях.
В декабре 2005 года Совет по исламским финансовым услугам (IFSB) выпустил 
стандарт «Достаточность собственного капитала для институтов, предоставляющих 
исламские финансовые услуги» (IFSB-2). Этот стандарт разрешал вопросы, связанные со 
спецификой структуры и содержания продуктов и услуг, согласованных с шариатом, 
предлагаемых индустрией исламских финансовых услуг, и содержал подробные объяснения 
для расчета коэффициента достаточности собственного капитала. В последующие годы IFSB 
расширил и пересмотрел данный стандарт в связи с необходимостью охвата новых 
продуктов и услуг, предлагаемых индустрией исламских финансовых услуг.
Необходимо подчеркнуть, что стандарт IFSB-2 и внесенные в него изменения 
основывались на Принципе 1 (Компонент 1) стандартов Basel II, с необходимыми 
изменениями и доработками для учета особенностей и характеристик продуктов и услуг, 
согласованных с шариатом.
На рисунке 7.14 представлено сравнение уровня капитализации (капитал первого 
уровня) исламских банков и традиционных банков в 2007 и в 2011 годах.

жүктеу/скачать 4,18 Mb.

Достарыңызбен бөлісу: