Исследование конкурентной среды

54 
кредиторами и займами. Таблица демонстрирует обеспеченность денежными
ресурсами данного проекта по каждому периоду. Исходные данные в этой 
таблице корреспондируются с прогнозом отчета о прибылях и убытках. Расчет 
потока наличности производен на каждый год периода реализации проекта. 
 
Прогноз отчета движения денежных средств
Таблица 12 
 
Статьи 
Годы реализации проекта 
 
I 
II 
III 
IV 
V 
 
I. Наличность на начало отчетного периода 
2000 
10762 
240577 
189805 
201661 
II. Движение ДС от операционной деятельности 
Всего приток от операционной деятельности 
1186680 
1898688 
2373360 
2966700 
3263370 
Всего отток по операционной деятельности 
1177918 
1046651 
1101910 
1282622 
1891587 
Чистый поток от операционной деятельности 
8762 
852037 
1271450 
1684078 
1371783 
III. Движение ДС от инвестиционной деятельности 
Всего приток от инвестиционной деятельности 
0 
0 
0 
0 
0 
Всего отток от инвестиционной деятельности 
2000000 
400000 
1100000 
1450000 
1150000 
Чистый поток от инвестиционной деятельности 
-2000000 
-400000 
-1100000 
-1450000 
-1150000 
IV.
 
Движение ДС от финансовой деятельности 
Всего приток от финансовой деятельности 
2000000 
0 
0 
0 
0 
Всего отток от финансовой деятельности 
0 
222222,2 
222222,2 
222222,2 
222222,2 
Чистый поток от финансовой деятельности 
2000000 
-222222 
-222222 
-222222 
-222222 
V.Конечная наличность 
10762 
240577 
189805 
201661 
201222 
 
В таблице представлено по годам в течении первых 5 лет. Для подробного 
ознакомления с данными расчетов прогноза движения денежных средств 
смотрите, пожалуйста, 
Приложение 4. 
6.3.
Анализ проекта с помощью динамических методов финансовой оценки 
 
Чистая текущая стоимость проекта 2064515,2 т.тнг 
Внутренняя норма рентабельности 1,94, при сопоставлении IRR с нормой 
дисконта(Е) имеем положительный результат, т.е. IRR> Е. 
Дисконтированный срок окупаемости составляет 5,2. 
Индекс рентабельности вложенного капитала 25,8 %. 
Для подробного ознакомления смотрите, пожалуйста, 
Приложения 7. 
 
 
 
 

55 
6.2.
 
Анализ эффективности проекта в условиях неопределенности 
 
Анализ безубыточности демонстрирует предельно допустимый объем 
продукции, который позволит работать предприятию без прибыли и убытка, то 
есть покрывать постоянные расходы. 
Точка безубыточности - это стадия, на которой компания может начать 
получать прибыль. Разница между безубыточным и прогнозируемым объемом 
продаж, называется зоной финансовой безопасности, чем выше этот показатель, 
тем прочнее финансовое состояние предприятия. На протяжении всего проекта 
прогнозируемые объемы продаж значительно выше величины в критической 
точке. Это служит подтверждением о наличии необходимого запаса финансовой 
прочности. И служит подтверждением того, что предприятие в состоянии 
погасить кредит, даже в неблагоприятных для него экономических условиях. 
В 
соответствие 
с 
проектом, 
предприятие 
планирует 
закупить 
технологическое оборудование для переработки шерсти. Пополнить оборотные 
средства, увеличить объемы реализации продукции.
За период реализации проекта показатель зоны финансовой безопасности 
имеет положительную динамику от 23,6 до 88,2 %. Коэффициент покрытия 
постоянных расходов в динамике составляет 0,1 до 1,1.
Для подробного ознакомления смотрите, пожалуйста, 
Приложение 6
. 

жүктеу/скачать 1,86 Mb.

Достарыңызбен бөлісу: