Организация управления банковскими рисками

Существуют определенные принципы управления рисками в деятельности любого коммерческого банка: определение максимально возможного убытка при наступлении рискового события и оценка того, не приведут ли убытки к банкротству - нельзя рисковать больше, чем может себе позволить собственный капитал; определение последствий риска, проведение его качественного и количественного анализа; соизмерение ожидаемого результата с возможными. Хотя каждый банк определяет свои принципы управления рисками.

Процесс управления рисками предполагает выделение элементов управления [24]:

Субъекты управления – руководство банка, ответственное за стратегию работы банка; функциональные подразделения, планированирующие деятельности банка, принимающие решения и отвечающие за риски; аналитические подразделения, предоставляющие информацию о рисках; службы контроля, сигнализирующие о возможности наступления рисковой ситуации; юридический отдел, контролирующий правовые риски.

Идентификация риска заключается в выявлении областей риска, например, ухудшение качества кредитного портфеля, падение процентной маржи по некоторым видам активных операций банка, рост реальной стоимости ресурсов и т.д.

Оценка степени риска, означающая количественный и качественный анализ риска: численное измерение риска и распределение риска по группам.

Мониторинг риска – постоянный анализ показателей риска, принятие решений, минимизирующих последствия риска, регулирование риска.

Количественный анализ риска преследует цель численно определить, т.е. формализовать степень риска. В количественном анализе можно выделить условно несколько блоков [25]:

- выбор критериев оценки степени риска;

- определение допустимого для банка уровня отдельных видов риска;

- определение фактической степени риска на основе отдельных методов;

- оценка возможности увеличения или снижения риска в дальнейшем.

Оценка фактической степени риска банка может основываться на двух приемах — оценка уровня показателей риска и классификации активов по группам риска. В основе классификации показателей риска могут лежать сфера риска и вид показателя. В зависимости от сферы риска, которая связана с объектом его оценки, выделяются методы оценки совокупного (портфельного) риска банка, индивидуального риска (связанного с конкретным продуктом, услугой, операцией, контрагентом), комплексного риска (связанного с определенным направлением деятельности банка)[26].

В качестве показателей оценки степени риска могут использоваться [27]:

- коэффициенты;

- прогнозируемый размер потерь;

- показатели сегментации портфелей банка (портфель активов, кредитный, депозитных ресурсов, инвестиционный, торговый портфели и т.д.).

Наиболее распространен коэффициентный способ оценки степени риска.

Прогнозирование размера потерь может основываться на имитационном моделировании, методе дюрации и т.д.

Банковская практика знает несколько форм классификации активов по группам риска [27]: номерная система; балльная система — с использованием метода взвешивания (группа риска х значимость показателя); система скорринга; смешанные формы.

Мониторинг риска — это процесс регулярного анализа показателей риска применительно к его видам и принятия решений, направленных на минимизацию риска при сохранении необходимого уровня прибыльности [28].

Процесс мониторинга риска включает в себя: распределение обязанностей по мониторингу риска, определение системы контрольных показателей (основных и дополнительных), методы регулирования риска [24].

Обязанности по мониторингу рисков распределяются между функциональными подразделениями банка, его специализированными комитетами, подразделениями внутреннего контроля, аудита и анализа, казначейством или другим сводным управлением банка, его менеджерами [25]. При этом функциональные подразделения банка отвечают за управление коммерческими рисками, а комитеты и сводные подразделения — фундаментальными рисками.

Круг контрольных показателей включает финансовые коэффициенты, лимиты по операциям, структуре портфеля активов и пассивов, их сегментов, стандарты для контрагентов банка (например, для заемщиков, эмитентов ценных бумаг, банков-партнеров).

К методам регулирования риска можно отнести [25]:

- создание резервов на покрытие убытков в соответствии с видами операций банка, порядок использования этих резервов;

- порядок покрытия потерь собственным капиталом банка;

- определение шкалы различных типов маржи (процентной, залоговой и т.д.), основанной на степени риска;

- контроль за качеством кредитного портфеля;

- отслеживание критических показателей в разрезе видов риска;

- диверсификация операций с учетом факторов риска;

- операции с производными финансовыми инструментами;

- мотивацию бизнес – подразделений и персонала, связанного с рисковыми операциями банка;

- ценообразование (процентные ставки, комиссии) с учетом риска;

- установление лимитов на рисковые операции;

- продажа активов; хеджирование индивидуальных рисков.

Методов управления рисками теорией и практикой бизнеса разработано немало. Все их можно сгруппировать по следующим направлениям: отказ от рисков; предотвращение убытков; самострахование; страхование; перевод риска; диверсификация риска; хеджирование; лимитирование [24].

Одно из правил инвестирования гласит, что в случае сомнения в успехе проекта, пусть даже не подтвержденного данными количественного анализа, следует отказаться от сделки. В принципе, рисков в бизнесе избежать нельзя, но отказаться от чрезмерного риска в конкретной сделке вполне возможно и разумно.

Прежде всего, начинать желательно с предотвращения убытков. Случается, что в результате этой работы удастся снизить риски настолько, что необходимость использования других методов отпадет или сократится. Необходимо тщательно проверять контрагентов и партнеров по бизнесу, следить за соблюдением коммерческой тайны своей фирмы, вести отбор персонала фирмы, подходить к составлению договоров, выбирать валюту сделки [24].

Следующим шагом в решении проблемы управления рисками служит изучение возможности полного или частичного самострахования сделки. Самострахование есть не что иное, как принятие рисков на себя и, бесспорно, является самым дешевым (за исключением разве что отказа от рисков) способом борьбы с рисками. Банк образует из отчислений от прибыли свой страховой фонд, размер которого определяет сам [24]. Для эффективного применения данного метода банк определяет оптимальный размер резерва, то есть такую его величину, которая была бы минимальна, но в то же время достаточна для покрытия возможных убытков. Этот метод оправдывает себя, если вероятность негативного исхода и сумма возможного убытка невелики.

Если предотвращение убытков и самострахование не дают желаемой защиты от риска и лишь в незначительной степени снижают его, что в современном бизнесе вполне вероятно, можно применить страхование. В использовании страхования риск должен иметь случайный характер, негативный исход не должен быть заранее запрограммирован и заложен в сделку [26]. Страхуются лишь убытки, которые можно измерить и оценить с помощью натуральных и денежных показателей и риск сам по себе не может быть объектом страхования. Таким объектом служат товарно-материальные ценности и денежные средства.

Если риски и величина возможного ущерба слишком велики для страховой компании, она, желая облегчить груз ответственности по рискам, обращается в перестраховочную компанию, готовую за определенное вознаграждение взять на себя часть рисков. Происходит так называемое распределение рисков [24].

Перевод риска сводится к такой ситуации, когда риски по сделке абсолютно добровольно, за вознаграждение или на безвозмездной основе, берет другой субъект — контрагент, партнер по бизнесу или данной сделке, совершенно посторонняя структура [24]. Эффективными способами перевода риска принято считать объединение и разделение рисков. Под объединением рисков понимается привлечение банком партнеров по бизнесу, заинтересованных в ее стабильности и успехе ее начинаний, к проблеме управления рисками по своим сделкам и инвестициям. Совместно управляя риском, банки разделяют между собой не только возможные убытки, но и прибыль. Разделение риска, в отличие от объединения рисков, считается безвозмездной формой передачи риска. Банк разделяет риски между собой и своими контрагентами не специальным соглашением, а в ходе подготовки сделки и заключения хозяйственного договора. Часть рисков отходит к контрагенту как составная часть сделки и условие договора. Абсолютно бесплатным этот способ управления риском все-таки назвать нельзя: если бы фирма оставила себе все риски, то, конечно, могла бы запросить более высокую цену за свою продукцию [25].

Диверсификация риска является, наиболее сложным и интересным, требующим высокого профессионализма методом управления риском. Этот метод заключается в том, чтобы банк, как можно меньше зависел от одного и нескольких неблагоприятных факторов. Инвестируемые денежные средства направляются в совершенно независимые, никак не связанные между собой сделки и проекты. На практике используются следующие формы диверсификации: диверсификация портфеля ценных бумаг; диверсификация кредитного портфеля; диверсификация валютной корзины банка; диверсификация источников привлечения средств [24].

Каждый банк должен как можно больше диверсифицировать свой кредитный портфель, т. е. размещать его как можно меньшими суммами среди разных заемщиков, и диверсифицировать депозитную базу по видам привлечения (депозиты юридических лиц, вклады граждан и т.д.).

В финансовом секторе экономики и, особенно в коммерческих банках используют, кроме того, способ диверсификации риска, получивший название «хеджирование рисков». Метод хеджирования проводится в форме заключения параллельных финансовых компенсационных сделок, когда возможный убыток по одной сделке компенсируется возможной прибылью подругой. Фактически хеджирование означает создание встречных требований и обязательств по операциям с ценными бумагами, валютой или реальными активами [24].

Следующим методом является лимитирование – ограничение использования операций банка по объемам, инструментам, партнерам с целью ограничения рисков операций банка. Данный метод используется для избегания опасной концентрации кредитных и рыночных рисков и поддержания ликвидности банка на требуемом уровне. Лимиты устанавливаются на те или иные виды активов или пассивов на основании утвержденных методик оценки финансового состояния контрагента и величин рыночного риска по банковским операциям. Основными видами лимитов являются: лимиты на контрагента; лимиты на кредитный продукт; лимиты риска [28]. Контроль за соблюдением лимитов осуществляется путем проведения комплекса процедур всеми подразделениями, участвующими в реализации подлимитных операций.

Наиболее распространены в банковской практике следующие виды лимитов [24]: минимальный размер уставного фонда (капитала) банка; коэффициент достаточности собственных средств; максимальный размер риска на одного заемщика; коэффициент ликвидности; лимиты открытой валютной позиции.

1. 
   Предварительную оценку рисков видов заемщиков с помощью прогнозных методов анализа имеющейся статистической информации о деятельности банков, клиентов, их поставщиков и посредников, конкурентов и т.д;
   
2. 
   Предварительную оценку рисков потенциального заемщика с учетом всех индивидуальных особенностей;
   
3. 
   Расчет реальных источников и сроков погашения кредита заемщиком;
   
4. 
   Страхование кредита как гарантию на случай неблагоприятных обстоятельств;
   
5. 
   Создание специального фонда резервов для покрытия убытков по невозвращенным ссудам;
   
6. 
   Отказ от предложений заемщика о выдаче кредита при слишком большом риске;
   
7. 
   Получение достаточного обеспечения по выданным кредитам в виде наличия залогового права или гарантий третьих сторон;
   
8. 
   Поиск в случае проблем с погашением долга по кредиту кредитным отделом банка вместе с заемщиком путей скорейшего погашения ссудной задолженности;
   
9. 
   Применение систем нормативов в отношении кредитного риска, устанавливаемых центральным банком;
   
10. 
    Грамотное составление договора займа с точки зрения юриспруденции.
    

1. 
   Анализ назначения финансирования.
   
2. 
   Анализ источников погашения кредита.
   
3. 
   Анализ деловых рисков, способных замедлить возврат долга.
   
4. 
   Анализ уровня менеджмента.
   
5. 
   Оценка финансового благополучия:
   

6. 
   оценка достаточности залога.
   

Для определения степени риска, который банк готов принять на себя при кредитовании проекта проводится анализ кредитоспособности. Он строится на определенной системе финансовых коэффициентов. Анализ коэффициентов состоит из анализа пяти групп финансовых коэффициентов [22]:

1. 
   Коэффициенты ликвидности. Соблюдение коэффициентов ликвидности является самым надежным способом предотвращения риска.
   
2. 
   Коэффициенты деловой активности показывают, насколько эффективна фирма в генерировании процесса продаж производимого товара.
   
3. 
   Коэффициенты финансового левеража характеризуют долгосрочную способность фирмы отвечать по своим обязательствам.
   
4. 
   Коэффициенты прибыльности показывают эффективность работы фирмы.
   

Дс – денежные средства;

Кфв – краткосрочные финансовые вложения;

Окс – краткосрочные обязательства.

Нормативное значение этого показателя: 0,2 – 0,25.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает в какой доле краткосрочные обязательства могут быть погашены за счет высоколиквидных активов.

Промежуточный коэффициент покрытия [22]:
Кпр.лик.= Дс + Кфв + Дз / Окс (3),
где Кпр.лик. – коэффициент промежуточной ликвидности;

Дз – дебиторская задолженность.

Достаточный критерий в диапазоне – 0,7 – 0,8.

Промежуточный коэффициент покрытия показывает, сможет ли предприятие в установленные сроки рассчитаться по своим краткосрочным долговым обязательствам.

Общий коэффициент покрытия[22]:
Кпок. = Дс + Кфв + Дз + ЗЗ / Окс (4),
где Кпок. – коэффициент покрытия;

ЗЗ – запасы и затраты.

Коэффициент покрытия дает возможность установить, достаточно ли ликвидных активов для погашения краткосрочных обязательств. В зависимости от форм расчетов, оборачиваемости оборотных средств и производственных особенностей предприятия платежеспособность его считается обеспеченной при уровне Кпок = 1 – 2,5.

Коэффициент независимости[22]:

Оценка кредитоспособности заемщика может быть сведена к единому показателю – рейтинг заемщика, который определяется в баллах. Сумма баллов рассчитывается путем умножения классности (1,2,3) любого показателя (например, Каб.лик.,Кпр.лик.,Кпок.,Кнез.) и его доли (соответственно 30, 20, 30, 20 ) в совокупности (100). Так, к первому классу могут быть отнесены заемщики с суммой баллов от 100 до 150 баллов, ко второму классу – от 151 до 250 баллов, к третьему классу – от 251 до 300 баллов [22].

В таблице 2 указана условная разбивка заемщиков по классности, которая может быть осуществлена на основании следующих значений коэффициентов, используемых для определения их платежеспособности [22].

В зависимости от величины коэффициентов ликвидности и коэффициента независимости предприятия, как правило, распределяются на 3 класса кредитоспособности. Применяемый для этого уровень показателей, используемых банками для определения кредитоспособности заемщиков, в различных методиках разный.

Для определения кредитоспособности могут использоваться и другие показатели. Вопрос оптимального набора показателей, объективно отражающих тенденцию финансового состояния предприятия, решаются каждым коммерческим банком самостоятельно.

Анализ факторов риска позволяет банку оценить риск, связанный с представленным объектом кредитования заемщика и перспективами получения заемщиком экономического эффекта. Другой аспект анализа индивидуального кредитного риска заключается в оценке уровня менеджмента заемщика. Высокий уровень менеджмента – гарантия грамотного управления деловым риском и получения конечного результата – прибыли.

Рыночные коэффициенты применяются для анализа эффективности деятельности акционерных обществ [21].

Банки отдают предпочтение тем заемщикам, приток средств у которых обеспечивается за счет прибыли или прироста акционерного капитала, а не за счет заемных средств [22].

И, конечно же, банки особое внимание уделяют обеспечению выдаваемого кредита. Залоговое право и гарантии третьих лиц являются обычными и необходимыми процедурами при выдаче кредита. При этом важно принять в залог быстрореализуемое имущество и получить гарантии только от первоклассных клиентов.

Субъективный метод определения кредитоспособности основан на том постулате, что никакие обязательства не будут выполнены никогда при совершении преступления. Поэтому для предупреждения незаконного получения кредита банк в первую очередь должен интересоваться факторами субъективного порядка [22].

В случаях, если все же принято решение о выдаче ссуды заемщику с пониженной кредитоспособностью, банку нужно обязательно принять меры к снижению степени кредитного риска при помощи следующих мер [22]:

- Сокращение суммы испрашиваемого заемщиком кредита до приемлемого для банка уровня в соответствии с расчетами банка и уровнем обеспечения;

- Страхования кредитов в страховых организациях;

- Переуступки заемщиком банку требований и счетов;

- Сокращение сроков пользования кредитом путем составления оптимальных планов погашения на основе реального положения заемщика;

- Постоянного осуществления контроля за выполнением условий заключенного кредитного договора и договора залога.

Управление финансовыми рисками. Финансовые риски начинаются с процесса принятия денежных активов от клиентов и контрпартнеров во вклад, депозит, в виде займа или нахождения средств на счете и продолжаются бесконечно долго, заставляя банк постоянно соотносить свои обязательства и свои требования, платить деньги клиентов, выплачивать проценты, осуществлять инвестиции, торговать валютой и производными инструментами и многое другое. Современный банк – это целый комплекс, который постоянно работает в рисковой среде и выживает только потому, чтоумеет управлять своими финансовыми рисками [22]: