Бексултанова Р.Т., Камалов Б.А

УДК.336.71 221 357

БАНКОВ ВТОРОГО УРОВНЯ В РЕСПУБЛИКЕ КАЗАХСТАН

ҚАЛЫПТАСТЫРУ МӘСЕЛЕЛЕРІ

Основываясь на специфики происхождения собственного капитала, учитывая его функции и сущность можно определить и его роль. Большинство авторов рассматривают собственный капитал банка как источник финансирования банковской деятельности. Деятельность любого коммерческого банка начинается с формирования собственного капитала и актуальность управления собственным капиталом не прекращается до закрытия банка. Собственный капитал банка определяет размер и образ коммерческого банка, его возможности по предоставлению банковских услуг.

До 2007 года темпы прироста совокупного собственного капитала БВУ РК увеличивалась большими темпами: в 2005 году - 442 млрд. тенге, в 2006 году - 880 млрд. тенге, в 2007 году - 1 427 млрд. тенге. Прирост объясняется высоким уровнем доходов по кредитованию реального сектора экономики, по ипотечному кредитованию и пр. Но после кризиса совокупный капитал банков второго уровня сокращается до - 982 млрд. тенге. Такое значение совокупного собственного капитала БВУ РК говорит практически о банкротстве всей банковской системы. Банковская система всего за один год потеряла 2 440 млрд. тенге собственного капитала или чуть больше 16 млрд. долларов США [1].

В этих условиях без срочной государственной поддержки в виде национализации убыточных банков финансовый кризис нанес бы больший ущерб банковской системе Республики Казахстан.

Банковский кризис ликвидности и межбанковского доверия показал, что крупнейшие банки Казахстана, выполняющие все требования отечественного регулятора, терпят поражение на рынке и продают себя лишь с тем, чтобы сохранить свои активы и возможности получения доходов. Но где же собственный капитал банков, который призван защищать их от финансовых проблем, поддерживать их устойчивость и являться гарантом успешной деятельности на рынке?

Исследование теории вопроса собственного капитала банка позволила определить следующее:

• 
  под собственным капиталом банка следует понимать специально создаваемые фонды и резервы, предназначенные для обеспечения его экономической стабильности, поглощения возможных убытков и находящиеся в использовании банка в течение всего периода его функционирования;
  
• 
  выделяют три основные функции: защитная, оперативная и регулирующая [2].
  

• 
  функция финансового резерва;
  
• 
  функция поддержания доверия населения;
  
• 
  функция защиты интересов владельцев вкладов, не имеющих полного страхования;
  
• 
  функция источника средств для развития банка [3].
  

В результате, как показали исследования, основная функция капитала видится в поддержании стабильности банка и защита кредиторов в случае ликвидации банка. Данная функция особенно актуально в периоды кризисов.

Если бы существовали требования о размещении собственного капитала банка в активы, относительно свободные от риска, с тем, чтобы их можно было достаточно легко реализовать и хотя бы частично расплатиться с вкладчиками и прочими кредиторами. Но таких требований нет. В результате все средства банка размещаются на равных условиях, и в случае кризиса вернуть их не представляется возможным. Поэтому, как видится, защитная функция не может быть практически реализована. Вероятно, она может быть реализована на предприятиях, где, во-первых, собственный капитал занимает 50 и более процентов, а, во-вторых, размещается в материальные и нематериальные активы в различных секторах экономики, которые можно хотя бы частично продать на рынке и покрыть свои убытки.

В банковских же организациях деятельность специфична и концентрируется только на финансовых рынках, и если кризис наступает в одном секторе этого рынка, то он обязательно затронет и другие, поэтому вероятность вернуть свои собственные размещенные ресурсы крайне мала.

Функция поддержания доверия к банку со стороны населения также видится нереализуемой. Доверие есть результат многолетней честной и добросовестной деятельности банка на рынке, а вовсе не объем его собственного капитала. Если исходить из этого критерия, то, чем крупнее собственный капитал банка, тем выше доверие к нему со стороны населения.

Функция защиты банка от проблем ликвидности видится сомнительной. В данном случае не совсем понятна связь между ликвидностью банка и объемом его собственных ресурсов. Ликвидность - это способность банка своевременно и в полном объеме расплачиваться по своим обязательствам. В целом, эта функция является логическим следствием защитной функции. И в данном случае можно сказать, что если собственный капитал размещен в рисковые активы, то не надо питать иллюзий, что им банк может удовлетворить требования кредиторов и вкладчиков и тем самым поддержать свою ликвидность.

Оперативная функция проявляется в том, что собственный капитал является основным источником формирования и развития материальной базы банка, обеспечивающим условия для его организационного роста. В данном случае можно согласиться, что капитал выполняет эту функцию, однако в основном в начальные периоды становления банка. Следует отметить, что размещения в материальные активы являются иммобилизованными («мертвыми») банковскими активами, которые не приносят банку доход, поэтому банки предпочитают размещать наименьший объем собственных средств в активы такого рода. С другой стороны собственный капитал, размещенный в иммобилизованные активы, можно назвать защищенным капиталом, т.к. в ситуации финансовых кризисов эти активы можно реализовать, и хотя бы частично расплатиться по своим обязательствам.

Наиболее интересной функцией, на наш взгляд, является регулирующая функция. Основным коэффициентом, в выполнении которого и проявляется данная функция, является показатель достаточности капитала (Н1), расчет которого регламентирован НБ РК.

Н1 является более развернутым, скорректированным на казахстанскую действительность коэффициентом Кука, рассчитывающимся как отношение собственного капитала банка к его рисковым активам. Данный коэффициент показывает, какая доля собственного капитала приходится на один тенге размещенных в рисковые операции активов. Понятно, что для уменьшения количества банков, к чему так стремится НБ РК, необходимы какие-то основательные причины. А показатель достаточности собственного капитала как нельзя лучше подходит для реализации целей Центрального банка [5].

Со стороны Н1 очень похож на некоторые инструменты денежно-кредитного регулирования: ставка рефинансирования, ставка редисконтирования, ставка отчислений в фонды обязательных резервов. Но в этих случаях все понятно: изменение уровня ставки повлечет за собой изменение денежно-кредитной массы, что в итоге окажет воздействие на темпы инфляции. Хотя бы какое-то экономическое обоснование действий регулятора. А с достаточностью капитала никакого объяснения нет, одни слова о том, что мы должны соответствовать европейскому уровню развития.

И вместо того, чтобы создавать условия, минимизирующие новые системные банковские кризисы, НБ РК их провоцирует посредством ужесточения требований к своим банкам.

1. 
   Официальный сайт Комитета по контролю и надзору финансового рынка и финансовых организаций НБ РК // http://www.afn.kz
   
2. 
   Каджаева М.Р. Банковские операции: учеб.для студ. сред. проф. учеб. заведений / М.Р. Каджаева, С.В. Дубровская. - 4-е изд., стер. - М.: Издательский центр «Академия», 2008. - 400 с.
   
3. 
   Система управления ресурсами банка. Купчинский В.А., Улинач А.С. - М.: Экзамен, 2000. - 224 с.
   
4. 
   Воловник А.Д., Зияддулаев Н.С., Кибардина Ю.С. Базель - III: испытание надёжности банковской системы России в условиях глобальной конкуренции // Экономика мегаполисов и регионов. - 2011. - №3 (39). - С. 40-49.
   
5. 
   Банки Казахстана: Справ. - аналит. изд. - Алматы: Информ. Агенство Economix Data, 2012. - 330 с.
   

Кокшетауский университет имени А. Мырзахметова

В Казахстане, начиная с программы «Стратегия развития Казахстана - 2030» и ежегодных Посланий Главы государства Н.А. Назарбаева народу Казахстана постепенно формировались методы воздействия государства на хозяйственные процессы и экономические отношения в стране. Вместе с тем все острее ощущаются недостатки в теоретической разработке понятия государственное регулирование экономики. Это отражается на трактовке инструментов и механизмов регулирования, эффективности использования организационных структур на республиканском и региональном уровнях, вопросы контроля над исполнением намеченных мер и качеством исполнения [1].

В современной реальной действительности, в свете финансово-экономического кризиса, государственные органы власти, кто раньше (Казахстан), кто несколько позже (США и ряд стран Европы) вмешались в экономические процессы посредством вливаний денежных средств в банковский и аграрный сектор, предпринимательство и другие сферы экономики. Приоритетным направлением и объектом финансового регулирования являются отраслевые структуры экономики, ее пропорции разбитые на определенные территории, а также социальная структура [2]. Финансовое воздействие на территориальные пропорции необходима и является актуальной для стран, где посредствам климатических условий, исторических традиций, неравномерно размещены природные ресурсы и другие факторы, существуют очень резкие диспропорции отдельных регионов в экономическом потенциале страны.

Современный этап развития общественно-экономической жизни, учитывая реалии мирового хозяйства, характеризуется глобальными изменениями во всех ее сферах. Эти изменения нуждаются в их разрешении посредством проведения трансформационных преобразований экономической системы государства, повышения роста производства, модернизации других сфер общественной жизни. Все это создает предпосылки для решения важнейшей задачи - обеспечение устойчивого экономического роста государства в условиях глобализации мировой экономической системы.

Финансовое регулирование - это воздействие на экономические и социальные процессы, направленное на предотвращение возможных или устранение имеющихся диспропорций, обеспечение развития передовых технологий и социальной стабильности, путем концентрации финансовых ресурсов в одних сегментах рынка и ограничения роста объема финансовых ресурсов в других [3].

Суть финансового регулирования, как явления общественной жизни сводится, по нашему мнению, к реализации имеющихся у финансов корректирующих свойств. Данная посылка позволила предложить следующую терминологическую трактовку исследуемого явления. Финансовое регулирование социально-экономических процессов представляет собой организуемую государством деятельность по использованию финансовых отношений в целях корректировки параметров социально-экономического развития.

Финансовое регулирование социально-экономических процессов, базируясь на использовании конкретных форм и методов мобилизации финансовых ресурсов и конкретных форм и методов осуществления государственных расходов, олицетворяет централизованное влияние государственных структур, являющихся непосредственными субъектами регулирования, на жизнедеятельность участников общественной системы, на их доходы и расходы, которые выступают непосредственными объектами регулирования.

Одним из наиболее важных механизмов, позволяющих государству осуществлять экономическое и социальное регулирование, является финансовый механизм - финансовая система общества, главным звеном которой является государственный бюджет. Именно посредством финансовой системы государство образует централизованные и воздействует на формирование децентрализованных фондов денежных средств, обеспечивая возможность выполнения возложенных на государственные органы функций. Основу системы государственного регулирования социально-экономических процессов составляют отношения по поводу перераспределения доходов.

Основными объектами финансового регулирования выступают отраслевая структура экономики, ее территориальные пропорции, а также социальная структура общества. Необходимость финансового воздействия на территориальные пропорции (выравнивание уровня социально-экономического развития территорий) актуальна для стран, где в силу исторических традиций, климатических условий, неравномерности размещения природных ресурсов и других факторов существуют резкие диспропорции в экономическом потенциале отдельных регионов.

Актуальными являются интерпретация следующих новых функций финансового регулирования, адекватных сложившимся экономическим отношениям, в том числе осуществляемых в условиях развития экономики РК: функция обеспечения финансового равновесия; функция горизонтального и вертикального выравнивания региональных, местных бюджетов; функция обеспечения сбалансированности; интервенционистская функция; протекционистская функция; контрольно-защитная функция; коммуникативная функция; информационная.

Как многонациональное государство, Казахстан проводит четкую политику управления финансами с соблюдением интересов всех участников общественного производства, социальных, национальных и профессиональных групп. Реализация данной концепции находит реальное выражение в расходной части республиканского бюджета. Например, как социально ориентированное государство, республика взяла на себя ответственность не допускать социального коллапса. Достижением в этой области является соглашение о Социальном партнерстве, инициированное государством в сфере труда. Данное партнерство, рассматривается как система взаимоотношений между работниками, работодателями и государственными органами на основе соглашения о коллективном договоре, указанных сторон.

Финансирование из республиканского бюджета на социальные нужды строится на основе необходимости роста материального благополучия всего населения, инвестиционные же проекты Правительства реализуются в масштабах страны, исходя из приоритетности для экономики в целом и роста ее конкурентоспособности на международном рынке.

Априори, государство не может учесть в полной мере интересы всех хозяйствующих субъектов, однако, как страна аграрий, она должна создавать такие финансовые и экономические условия, чтобы, во-первых, не импортировать в значительных количествах продовольствие с сопредельных государств; во-вторых, инвестировать в инфраструктуру сельского хозяйства. Недопустимо, чтобы вложенные огромные ресурсы труда и капитала сельских производителей не окупались и не приносили хорошей прибыли.

В случае, более длительного экономического спада, бюджетная поддержка экономики сохранится. Задача в том, чтобы в условиях отказа руководства страны от привлечения целевых трансфертов из Национального фонда и продолжения политики накопления его активов, во многом позволяющих реально снизить дефицит бюджета не нефтяного сектора, расходы нужд экономики, происходили без ущерба социальных программ государства. Это решение Правительства совпадает и с рекомендациями МВФ.

Таким образом, основой аккумулирующей и регулирующей функций финансов, их влияния на воспроизводственный процесс, является государственный бюджет. Бюджетная политика может стать как сдерживающей, так и стимулирующей. Первая предполагает снижение совокупного спроса и сдерживание роста цен, поэтому государство уменьшает правительственные расходы и увеличивает налоги. Эти меры носят антиинфляционный характер, вместе с тем подавляется и экономический рост. Вторая, наоборот, увеличивает совокупный спрос за счет роста государственных расходов и снижения налогового бремени. С одной стороны, это позволяет достигнуть экономического роста, с другой, провоцирует инфляционные процессы. Таким образом, основным инструментом финансовой политики являются государственные расходы: социальные программы, правительственные закупки, государственные инвестиции, общественные работы.

У Казахстана богатые сырьевые ресурсы, но слабая конкурентная позиция в инновационных технологиях и разработках, чтобы обеспечить конкурентоспособность необходимы эффективное использование финансовых ресурсов по всем направлениям экономической деятельности, а это вопросы компетенции, чести и соответствия тех, кто принимает решения и кто их реализует. Суть финансового регулирования, как явления общественной жизни сводится, по нашему мнению, к реализации имеющихся у финансов корректирующих свойств. Данная посылка позволила предложить следующую терминологическую трактовку исследуемого явления. Финансовое регулирование социально-экономических процессов представляет собой организуемую государством деятельность по использованию финансовых отношений в целях корректировки параметров социально-экономического развития.

Эффективное финансовое регулирование должны проявляться в оптимальном исполнении и влиянии на экономические процессы, регулирующей и информационной функции, при этом приоритеты регулирования определяются социально-экономическими условиями, а также стратегией развития государства, определяемой руководством Казахстана. Таким образом, основные цели финансового регулирования на современном этапе развития должны быть адекватны сложившимся условиям развития социально-экономических отношений.

1. 
   Выступление Президента Р.К. на открытии 3-й сессии Парламента 4-го созыва 1.09.2009 - 247 с.
   
2. 
   Бабич А.М., Павлова Л.Н. Государственные и муниципальные финансы», М.: ЮНИТИ, 2002. - 247 с.
   
3. 
   Финансы, денежное обращение, кредит. / Под ред. Л.А. Дробозина. - М.: Финансы, 2003.- 75 с.